Годинава банкарските акции на Волстрит се соочуваат со сериозен пад, притиснати од комбинација на геополитички тензии, технолошки промени и нови извори на финансирање кои постепено го менуваат традиционалниот финансиски систем. Аналитичарите предупредуваат дека токму спојот на овие фактори создава еден од најпредизвикувачките периоди за банкарскиот сектор во последните години, објави CNBC.

Еден од главните фактори е геополитичката нестабилност, особено тензиите и воените случувања поврзани со Иран. Конфликтот доведе до раст на цените на нафтата и зголемена нестабилност на глобалните финансиски пазари. Во ваква средина инвеститорите често ги намалуваат своите ризични позиции, што резултира со пад на акциите, вклучително и во банкарскиот сектор.

Паралелно со тоа, технолошката трансформација на финансиската индустрија, предводена од брзиот развој на вештачката интелигенција, создава нови предизвици за традиционалните банки. АИ се користи за автоматизација на финансиски услуги, анализа на ризик, тргување и управување со инвестиции. Иако технологијата нуди значајни можности за зголемување на ефикасноста, таа истовремено отвора простор за нови финтек компании кои можат побрзо и поевтино да нудат одредени финансиски услуги.

Дополнителен притисок доаѓа од растот на приватниот кредит, сегмент кој последните години доживува експлозивен раст. Наместо да се потпираат на традиционалните банки, сè повеќе компании се финансираат преку приватни кредитни фондови, инвестициони фондови и алтернативни финансиски институции. Ова ја намалува улогата на банките како главен извор на корпоративно финансирање и создава директна конкуренција за нивните најпрофитабилни бизнис сегменти.

Во вакви услови, акциите на голем број банки бележат пад. Меѓу нив се и Голдман Сакс и Велс Фарго, кои исто така се најдоа под притисок на пошироката пазарна распродажба. Сепак, според анализите на инвестициските експерти, токму овие две банки би можеле полесно да ја издржат актуелната турбуленција.

Голдман Сакс има силна позиција во инвестициското банкарство, управувањето со средства и тргувањето на финансиските пазари, што му овозможува да профитира и во периоди на висока пазарна нестабилност. Велс Фарго, пак, има голема и диверзифицирана база на клиенти во сегментот на класично банкарство и кредитирање, што му обезбедува релативно стабилни приходи.

Аналитичарите посочуваат дека иако банкарските акции краткорочно можат да останат под притисок, фундаменталните показатели на дел од најголемите банки остануваат релативно стабилни. Пазарните турбуленции, според нив, повеќе се резултат на пошироката економска неизвесност отколку на структурна слабост на самиот банкарски систем.

Во наредниот период вниманието на инвеститорите ќе биде насочено кон развојот на геополитичките настани, движењата на цените на енергенсите и брзината со која финансиската индустрија ќе се прилагодува на новите технолошки и пазарни услови. Сите овие фактори ќе играат клучна улога во одредувањето на идната насока на банкарскиот сектор и неговата позиција на глобалните финансиски пазари.

Валутниот пар евро/долар забележа благ раст во текот на последното внатредневно тргување, со што започна делумно да ги надоместува претходните загуби. Според анализата на Economies.com, движењето нагоре претставува обид на пазарот да ги ублажи претерано ниските вредности на индикаторите за релативна сила, кои сигнализираа состојба на препродаденост.

Техничките индикатори истовремено покажуваат и појава на позитивни преклопувачки сигнали, што дополнително го поддржа краткорочното закрепнување на еврото во однос на американскиот долар.

Сепак, и покрај ова подобрување во текот на денот, валутниот пар и натаму се соочува со негативен притисок. Причината е што тргувањето се одвива под експоненцијалниот подвижен просек од 50 периоди (EMA50), што укажува дека главниот мечешки тренд на краток рок останува доминантен и стабилен.

Дополнително, цената се движи паралелно со помала тренд линија која го поддржува надолниот тренд, што сугерира дека притисокот за понатамошно слабеење на еврото во однос на доларот сè уште е присутен на пазарот.

Светските берзи забележаа пад, додека поради кризата на Блискиот Исток нагло пораснаа цените на нафтата, што би можело да предизвика раст на инфлацијата и да им наштети на економиите.

На Волстрит индексот Dow Jones минатата недела падна за 2 отсто, на 46.558 поени, додека S&P 500 се намали за 1,6 отсто, на 6.632 поени, а Nasdaq за 1,3 отсто, на 22.105 поени.

Инвеститорите се воздржуваат од поризични инвестиции, бидејќи цените на нафтата во последните две недели, откако започнаа нападите на САД и Израел врз Иран, пораснаа за повеќе од 35 отсто.

Иако претседателот на САД Доналд Трамп веќе неколку дена тврди дека САД и Израел победиле во војната против Иран, кризата на Блискиот Исток не се смирува.

Иран и натаму и не дозволува минување на танкери низ Ормускиот теснец, што го потресе пазарот на нафта. Поради тоа, цената на барел на лондонскиот пазар се искачи над психолошки важната граница од 100 долари.

Тоа се случува и покрај објавата на Меѓународната агенција за енергија (IEA) дека 32 земји членки ќе ослободат рекордни 400 милиони барели нафта од своите резерви со цел да се намалат цените. Од организацијата оценуваат дека станува збор за најголемото нарушување во снабдувањето со нафта во историјата.

„Пазарот сфати дека кризата на Блискиот Исток нема да заврши толку брзо како што се надеваа инвеститорите. Затоа преовлада правилото ‘прво продај акции, па потоа поставувај прашања’“, изјави Рајан Детрик, стратег во компанијата Carson Group.

Инвеститорите најмногу стравуваат дека силниот раст на цените на нафтата ќе предизвика зголемување на инфлацијата, што би ги принудило централните банки повторно да ги зголемат каматните стапки. Тоа би можело негативно да влијае врз економскиот раст.

И на европските берзи минатата недела цените на акциите се намалија. Лондонскиот индекс FTSE ослабе за 0,2 отсто, на 10.261 поен, додека франкфуртскиот DAX падна за 0,6 отсто, на 23.447 поени, а парискиот CAC за 1 отсто, на 7.911 поени.